Robo advisor

Définition

Un robo-advisor (ou robot-conseiller) est une plateforme d’investissement automatisée qui utilise des algorithmes pour gérer un portefeuille financier. Accessible en ligne, il propose des solutions de placement personnalisées selon le profil de l’investisseur, sans intervention humaine directe. L’objectif : simplifier la gestion de patrimoine tout en réduisant les frais.

Historique et contexte

Le concept de robo-advisor est né aux États-Unis après la crise financière de 2008, avec des pionniers comme Betterment (2008) et Wealthfront (2011). En France, des acteurs comme Yomoni, Nalo ou Advize ont émergé à partir de 2015, surfant sur la digitalisation de l’épargne et la recherche de solutions simples, transparentes et peu coûteuses. Aujourd’hui, les robo-advisors s’intègrent dans un écosystème plus large de fintechs et de gestion de patrimoine en ligne.

Missions et rôle

Les robo-advisors ont pour mission de :

- Démocratiser l’accès à la gestion de portefeuille.

- Proposer une allocation d’actifs personnalisée selon le profil de risque.

- Réduire les frais de gestion par l’automatisation.

- Offrir une expérience utilisateur fluide et 100 % digitale.

- Suivre et rééquilibrer automatiquement les portefeuilles.

Produits et services

Les offres varient selon les acteurs, mais on retrouve généralement :

- Assurance-vie en gestion pilotée : contrat multisupport avec ETF.

- Comptes-titres ou PEA gérés automatiquement.

- Simulateurs de profil d’investisseur.

- Suivi en temps réel de la performance.

- Rééquilibrage automatique du portefeuille.

Intérêt patrimonial

Le robo-advisor est une solution pertinente pour :

- Les épargnants débutants ou occupés, qui veulent déléguer la gestion.

- Réduire les frais par rapport à une gestion traditionnelle.

- Accéder à une gestion diversifiée via des ETF.

- Bénéficier d’une stratégie long terme, disciplinée et sans émotion.

Limites et critiques

- Absence de conseil humain personnalisé.

- Moins adapté aux patrimoines complexes.

- Offres parfois standardisées malgré la promesse de personnalisation.

- Performance dépendante des algorithmes et des marchés.

Comparaison

- Versus banque traditionnelle : moins de frais, mais pas de conseiller dédié.

- Versus CGP (conseiller en gestion de patrimoine) : plus accessible, mais moins personnalisé.

- Versus gestion libre : plus simple, mais moins de contrôle pour l’investisseur.

À retenir

- Le robo-advisor est une solution d’investissement automatisée, née après 2008.

- Il propose une gestion pilotée, souvent via assurance-vie ou PEA.

- Il s’adresse aux épargnants recherchant simplicité, diversification et frais réduits.

- Il ne remplace pas un conseil humain pour les patrimoines complexes.

FAQ

Le robo-advisor appartient-il à une banque ?

Certains oui (ex. : Boursorama avec Boursomarkets), d’autres sont indépendants comme Yomoni ou Nalo.

Quelles différences avec un conseiller en gestion de patrimoine ?

Le robo-advisor est automatisé, moins cher, mais moins personnalisé.

Le robo-advisor propose-t-il une assurance-vie ?

Oui, la plupart des robo-advisors proposent une assurance-vie en gestion pilotée.

Est-il possible d’ouvrir un PEA avec un robo-advisor ?

Oui, certains comme Nalo ou Yomoni proposent un PEA géré automatiquement.

Quels sont les points forts ?

• Frais réduits

• Simplicité d’utilisation

• Gestion automatisée

• Diversification via ETF

• Accessibilité en ligne

Quels sont les points faibles ?

• Pas de conseil humain

• Moins adapté aux patrimoines complexes

• Personnalisation limitée

• Dépendance aux algorithmes

Le robo-advisor est-il adapté aux débutants ?

Oui, c’est même l’un de ses principaux atouts : il permet d’investir sans expertise préalable.